以“诚”相聚打造投资精品店

——访达诚基金总经理李宇龙

转载 上海证券报  记者 陆海晴

达诚基金总经理 李宇龙

《中庸》一书如此描述“诚”：“故至诚无息。不息则久，久则征，征则悠远，悠远则博厚，博厚则高明。”在达诚基金总经理李宇龙看来，这句话放在资管行业上也颇为适用。即以至诚之心对待投资者，持续为投资者创造回报。

秉着至诚之心不断向前，也结出丰硕果实。在震荡的三季度市场行情中，达诚基金管理规模较二季度末增长超185%。“优秀的业绩是基金公司的生命线，达诚基金一直在投入、改进，提升主动投资能力。”坚定前行路，作为资管行业的老将，李宇龙十分笃定，规划出清晰的蓝图：达诚基金的战略目标始终定位于打造多元投资精品店，未来会加强研究深度，不断丰富产品线，追求长期可持续收益。毕竟，行稳方能致远。

多维度发力管理规模跃升 

从李宇龙的履历来看，他曾任美国Waddell & Reed基金管理公司基金经理、美国Wilmington Trust Investment Advisors基金管理公司全球资产配置部基金经理。多年的海外资管公司从业经历，让李宇龙受益匪浅，他称之为“取经”。

2008年底，国内一次引进人才的考察活动改变了李宇龙的职业轨迹，他选择投身国内资管浪潮中。“一直关注着国内资管行业的发展，当时上海市金融办带队来美国‘挖人’，我也去了，最终决定回国。”

归国后，李宇龙曾担任过嘉合基金副总经理、国融基金总经理，多年中小基金公司的高管经验，让他更加洞悉中小基金公司的生存之道。

2023年5月，李宇龙正式担任达诚基金总经理。在李宇龙和高管团队的带领下，达诚基金驶入快速发展轨道。据海通证券统计，截至9月底，达诚基金固定收益类资产近一年业绩在164家基金管理人中位列第二，权益类资产近一年业绩也排名第32。业绩与规模实现良性循环。达诚基金的公募基金管理规模由二季度末的11.76亿元增至三季度末的33.60亿元。

回望来时路，达诚基金做对了那些事？李宇龙的思路非常清晰，首先，达诚基高度重视投研团队建设，为此制定了合理的激励机制，吸引并留下优秀的人才。其次，近几年来，互联网销售渠道强势崛起，达诚基金紧随基金销售趋势，加强与部分互联网销售平台的合作。此外，积极发展战略客户，重视银行资源的培育和开发，例如，研究银行的需求痛点，提出针对性的解决方案。

三条腿走路丰富产品布局

谋定而后动，知止而有得。谈及达诚基金的后续布局思路，李宇龙强调，三条腿走路，不断完善产品矩阵，满足投资者多元投资需求。

具体而言，首先，发挥强项，强化固收品牌。目前达诚短债定海双月享60天滚动持有短债凭借较为出彩的业绩，颇受投资者青睐，三季度规模增长超过10亿元。后续达诚基金将进一步丰富短债基金的布局，目前已申报持有期限涵盖30日、90日等短债基金。与此同时，也在积极申报多只利率债基金。

其次，加强权益投资竞争力，丰富策略构成。一方面，坚守基于基本面的主动管理策略，打造精品主动权益类基金；另一方面，基于纪律性的量化投资策略空间也较为广阔，未来将丰富绝对收益和指数增强等相关产品的布局。

“除了丰富公募基金产品线以外，追求个性化的理财服务需求也逐步增多。未来达诚基金将扩大与银行等机构的合作，大力发展专户业务。城商行、农商行等商业银行资金往往较为充裕，注重合规经营，是公募基金较为重要的合作伙伴。达诚基金将进一步探究和银行等机构的合作新模式，通过基金专户的方式，提供有价值的产品和服务。”李宇龙表示。

夯实基本功行稳方能致远

25年来，公募基金从无到有，快速成长，如今规模突破27万亿元，基金产品数量超过1万只。展望公募行业的未来，李宇龙言语中满怀憧憬。“中国资产管理行业欣欣向荣，蕴藏广阔的发展空间。达诚基金感恩时代的馈赠，将坚守初心，砥砺前行。”

机遇与挑战并存，李宇龙也坦言，当前行业竞争已十分激烈。“一些大公司的市场地位相对稳定，坐拥庞大的管理规模，但是公募行业没有长胜将军，最终比拼的是：谁定位准确，谁能抓住行业长期发展趋势。从海外资管行业发展情况来看，1986年，美国前十大基金公司中，如今已只有富达、保德信仍处于领先地位，大多数公司已落伍，‘泯然众人矣’。”

资产管理之道，不在朝夕之赢，而在长远之兴。在采访的过程中，李宇龙多次强调，行稳方能致远。他表示，达诚基金致力于打造策略清晰、风格稳定的多元化产品矩阵，从三年维度看，希望成为一家“小而美”的公司，实现规模的良性增长。如若立足五年维度，希望达诚基金再上一层楼，成为一家具有良好口碑的中等规模的基金公司。

“诚信、专业、稳健、创新”是达诚基金企业文化的内核。在李宇龙看来，诚信乃经营之本，专业乃经营之源，稳健乃经营之基，创新乃经营之魂。“我们虽然现在管理规模并不大，但是重在脚踏实地，以持有人利益为先，不断提升核心投资能力，一步一步向前走。”

转载 上海证券报  记者 陆海晴